중국 양극재 시장, 공급 차질 속 합성흑연 쪽으로 기울다

Mar 28, 2024

중국의 합성 흑연 생산업체들은 가격 급등에 대응하여 보다 저렴한 원료로 전환함으로써 부분적으로 비용을 절감했습니다.

중국의 생산업체들은 침상코크스와 저유황석유코크스를 원료로 합성 음극재를 생산해 왔다. 전자는 주로 고급 가전용 배터리에 사용되었고 후자는 중저가 리튬이온 배터리에 사용되었습니다.

원료의 선택은 양극의 용량, 사이클링 동작 및 전력 밀도에 영향을 미치며, 저유황 석유 코크스보다 고용량 배터리 생산에 침상 코크스가 더 많이 사용됩니다.

“니들 코크스는 FCC(Fluid Catalytic Cracking) 데칸트 오일을 코킹하여 생산된 특수 코크스입니다. 주요 특징에는 낮은 열팽창 계수, 낮은 다공성, 낮은 수준의 황 및 회분, 높은 전기 화학적 전도성 및 쉬운 흑연화가 포함됩니다.”라고 Fastmarkets 분석가 Georgi Georgiev는 말했습니다.

2022년 하반기부터 저유황석유코크스와 침상코크스 가격이 급등하고, 전기차와 에너지저장장치 수요 급증에 대한 기대감으로 향후 공급에 대한 우려로 원자재 구도가 바뀌기 시작한 것으로 전해졌다.

“우리는 신에너지 차량에 대한 수요가 높아 2021년에서 2022년 사이에 코크스 가격이 급등하는 추세를 보았습니다. 침상 코크스와 저유황 석유 코크스의 가격은 2021년 초부터 2022년 7월까지 각각 100% 증가한 톤당 11,000위안(1,531달러), 191% 증가한 7,400위안이었습니다.”라고 중국의 한 석유 코크스 거래자가 말했습니다.

DYM Resources의 무역 이사인 Yury Burenko에 따르면 이러한 높은 가격으로 인해 생산자들은 저유황 스펀지 코크스(알루미늄 산업에서 일반적으로 사용되는 황 함량 최대 3~3.5%의 공급원료)와 같은 더 저렴한 대안을 시도하게 되었습니다.

“스펀지 코크스는 다공성이 높아 스펀지 같은 느낌을 주는 것이 특징입니다. 일반적으로 스펀지코크스는 황 함량이 약 3%이고 회분 함량이 낮으며 금속 함량이 최소인 소성 가능한 녹색 페트코크입니다.”라고 Georgiev는 말했습니다. "이 물질은 낮은 열팽창계수, 높은 열충격에 대한 저항성 등 니들코크스와 유사한 특성을 갖고 있지만, 니들코크스에 비해 저렴한 가격으로 거래되어 배터리 음극 산업에 경제적으로 매력적입니다."

중국의 한 석유 코크스 생산업체에 따르면, 2023년 양극재 가격이 하락하면서 주요 양극 생산업체들은 비용을 낮추기 위해 중유황 석유 코크스를 점점 더 많이 사용하게 되었다고 합니다. 코크스는 양극재 생산비의 33%를 차지한다.

중국 양극재 생산업체 관계자는 “중국 내 리튬이온전지에 침상코크스가 일부 소비되고 있지만 원가 상승으로 점유율이 감소할 가능성이 있고, 앞으로 일반 석유코크스 사용량은 늘어날 것”이라고 내다봤다. .

인조흑연 가격 하락과 중국 증설로 인해 천연흑연 가격이 하락세를 보이고 있다. 천연 흑연 음극 소재의 주요 매력 중 하나는 합성 흑연에 비해 가격이 저렴하다는 것입니다.

Fastmarkets는 코팅되지 않은 구형 흑연 99.95% C, 15미크론, FOB 중국 시장을 2023년 7월 20일 톤당 $2,000~2,200로 평가했는데, 이는 2022년 7월 14일 톤당 $3,100~3,300에서 $1,100 하락한 수치입니다.

장기적으로 보면 침상 코크스에 대한 공급 우려로 인해 다른 재료의 사용이 더욱 장려되었습니다.

Fastmarkets 분석가에 따르면 전 세계 합성 흑연 수요는 2022년 2,296,000톤에서 2025년 300만톤을 초과할 것으로 예상되며, 수요의 80% 이상이 전극과 배터리 양극에서 발생합니다.

Georgiev는 "인조 흑연 수요를 충족하려면 2025년에는 연간 약 400만 톤의 침상 코크스가 필요할 것이며 이는 현재 침상 코크스 생산량 예측을 초과할 것"이라고 말했습니다. "이러한 공급 격차를 메우고 가격 급등 위험을 완화하기 위해 합성 흑연 산업은 침상 코크스 공급원료를 대체할 다양한 유형의 코크스를 고려하도록 장려될 것입니다."